为何实行存款利率和贷款利率的市场化？

从2015年5月1日起，中国正式开始实施存款保险制度。有关舆论认为，这是**为全面放开利率所做的准备。那么，商界正在谈论的利率市场化的神奇体系是什么呢？

利率市场化是一项主要针对商业银行和其他金融机构的政策。其中，与人们生活密切相关的利率包括存款利率和贷款利率。鉴于国家对经济调控的需要，*银行一直在实施利率控制政策。类似于计划经济，在严格的利率管制期间，*银行明确规定了主要商业银行(包括国有银行、股份制银行、城市商业银行等)的存款利率和贷款利率(即基准利率)。)，此后一段时间，央行允许金融机构的利率在基准利率的基础上有一个波动区间。直到2013年7月19日，央行才宣布从当月20日起，金融机构贷款利率控制将全面放开，金融机构将根据商业原则自主确定贷款利率水平。

在利率控制期间，高级银行官员会在半夜笑着醒来。无论当前，三个月或一年期存贷款利率都有巨大的利差(存贷款利差是银行业的主要利润来源)。例如，一年期存款利率为2.75%，贷款利率为6%，这将产生3.25%的利差。考虑到准备金率和坏账的限制等因素，商业银行至少可以从2%的利差中获利。假设一年期定期存款总额为1万亿元，银行就能赚到200亿元，换句话说，银行即使躺下也能赚钱。这种无风险息差的利润是由于央行人为的利率控制，导致内地银行吸收资金的能力“无与伦比”。结果，银行业每年都获得巨额利润。16家上市银行的利润约占沪深股市所有上市公司利润的一半。

不公平的利率管制政策早已引起公众的投诉。因此，各种商业银行由于其丰富的金融资源、明显缺乏创新和严重的业务同质化，与花旗和瑞银等跨国银行集团的距离越来越远。其次，由于息差收入稳定，为了降低坏账率，银行倾向于向国有企业、房地产等有国有资产背景或牟取暴利的行业提供贷款。然而，由于贷款金额小、前景不确定、不确定性大，中小企业很难从银行获得贷款，导致中小企业融资困难，不利于中国市场经济的发展。因此，为了降低企业的投融资成本，让金融业健康发展，央行将宣布利率完全放开，即存款利率上限完全放开。届时，央行将不再实行利率管制，各银行将设定自己的存贷款利率，利率完全由市场决定。

利率市场化实施后，商业银行的利润在短期内将大幅下降。因此，银行业将上演一场“高利率和存款追逐”的战争。为了攫取更多的存款，各家银行肯定会尽可能提高存款利率。中小银行肯定无法抵御逐渐上升的资本成本。这样，银行就会倒闭。这就是为什么在存款保险制度出台之前，存款利率上限不会放开。