信用
信用是以偿还本金和支付利息为基本特征的借贷行为。
中文名：信用
英文名：thecredit
实质：信誉价值
相关概念：本金；资本；汇率；借贷行为
1、信用的产生和发展
信用的定义
信用是以偿还本金和支付利息为基本特征的借贷行为。所谓借贷，是指把商品或者货币暂时让渡出去，根据约定的时间，到期有商品或者的介入者如数归还并附带一定数额的利息。2．信用的特征
第一，信用是有条件的借贷行为，这个条件一是要偿还本金，二是要支付利息。第二，信用是价值运动的特殊形式，是价值作为一种独立呃形态进行的单方面的转移。
信用的发展
信用的发展进过了高利贷信用、借贷资本运动和现代信用三个阶段。
2、信用的形式
商业信用
（1）定义：商业信用就是工商企业之间以赊销商品和预付货款等形式提供的、与商品交易直接相联系的信用。商业信用是信用制度的基础，是最基本的信用形式。
（2）商业信用的特点
第一，债权债务人必须都是生产经营者。
第二，商业信用的买卖和接待糅合在一起。
第三，商业信用的规模和产业资本的规模一致。
信用
（3）商业信用的局限性
第一，商业信用的规模和数量有一定限制，其最高界限不过是全社会现有的资本.第二，商业信用有比较严格的方向性，只能由产品的生产者提供给产品的需要者。第三，信用能力有限，互相不了解的企业间不容易发生商业信用关系。另外，由于商业信用是在众多的企业之间发生的，经常形成一条债务链，如果某一企业到期不能支付所欠款项就会引起连锁反应，触发信用危机。
（4）商业信用的作用.商业信用对经济有促进作用，同时商业信用的合同化、票据化是分散的商用信用统一起来。
银行信用
（1）定义：银行信用就是银行和各类金融机构以货币形式向社会和个人提供的信用。（2）银行信用的特点
第一，银行信用具有广泛性。第二，银行信用是一种间接信用，资金的供需双方通过银行解决了各自所需，但本身并不发生直接的联系。第三，银行信用具有综合性，可以调动社会各界的资金，并同时向社会各界提供资金。
国家信用
（1）定义：国家信用就是以国家作为债务人或者债权人的信用，即国家以债务人身份举债和以债权人身份有偿使用财政资金的两个方面。
（2）国家信用的特点
第一，安全性高，信用风险性小。第二，具有财政和信用的双重性.第三，用途具有专一性.（3）国家信用的作用:第一，它是调剂*收支不平衡的手段。第二，它是弥补财政赤字的重要手段。第三，它是调节经济的重要手段。
消费信用
（1）定义：消费性用就是企业或金融机构向消费者个人提供的、用于消费目的的信用。
（2）消费信用的作用
第一，消费信用的发展扩大了需求，刺激了经济发展.第二，消费信用的发展又为经济增加了不稳定因素。
其他信用形式
其他信用形式主要有股份信用、合作信用、租赁信用、国际信用、直接信用和间接信用等。
3、信用工具
信用工具的特点
信用工具有偿还性、流动性、收益性、风险性。
信用工具的分类
按发行者的地位划分，可分为直接信用工具盒间接信用工具。按金融市场的偿还期划分，可分为长期信用工具和短期信用工具。按是否拥有所投资产的所有权划分，可分为债务凭证呃所有权凭证。按信用形式划分，可分为商业信用工具、银行信用工具、国家信用工具和证券股份信用工具.按所运用的市场那个交易市场范围划分，可分为货币市场类工具、资本市场类工具、衍生金融类工具和其他类信用工具。
信用
短期信用工具
（1）商业票据
商业票据是记载商业信用债权债务的一种凭证。商业票据是在商业信用的基础上产生的，其票面必须载明特定的内容，具有不可争议性和流动性，进过背书可以转让。传统的商业票据有期票和汇票两种。汇票债权人发给债务人，命令他支付一定金额给持票人或者第三者的无条件支付命令书，必须在债务人承认兑付后才能生效。所谓承兑，是汇票上的汇款人在汇票上签字，承诺在到期日支付汇票金额的票据行为。承兑由企业做出的称为商业承兑汇票，由银行或者金融机构做出的称为银行承兑汇票。票据可以流通，但是为了保护持票人的利益，票据转让时要经过背书的手续。所谓背书就是转让人在票据的背面进行转让签字。
（2）国库券国库券是一国**发行的期限不超过一年的短期证券，是货币市场上重要的融资工具，其发行目的在于筹措短期资金，解决财政困难。因国库券的债务人是构架，其还款保证是国家的财政收入，几乎不存在违约风险，所以国库券是金融市场上最安全的信用工具。由于国库券期限短、风险小、流动性强，因此国库券利率比较低。
（3）信用卡
信用卡是消费信用所使用的工具之一，是银行或者专门的发卡机构发给资信良好的消费者的一种信用凭证，持卡人可凭卡在发卡机构制定的范围购物和消费，也可存取现金。信用卡具有转账结算、融通资金和支取现金的功能。（4）大额可转让定期存单
大额可转让定期存单是有商业银行发行的可以在市场上转让的存款凭证，简称CD，具有流通性和投资性。
长期信用工具
（1）公债
公债是*承担还款责任的债务凭证，直接以**的信用为担保，通常被认为是没有风险的。公债的偿还期一般在1年以上，1至10年尾中期公债，10年以上为长期公债。
（2）地方*债券
地方债券和是由地方*发行的债券，其目的是满足地方财政的需要，或者集资兴办公共事业。
（3）公司债券
公司债券是企业向外借债的一种债务凭证。它与商业票据有本质的区别。商业票据是在商业信用基础上产生的债权债务凭证，它反映真实资本运动，满足商品交易中流通手段的不足。公司债券并不是由于商品交易引起的，与真实资本运动不一致。
信用
（4）金融债券
金融债券是银行和其他金融机构为了筹集资金而发行的债务凭证。
（5）股票
股票是股份公司发给股东以证明其入股的资本额并有权取得股息的书面凭证，是资本市场上借以实现长期投资的工具。普通股股票是股票中最普遍和最主要的形式，其获得的股息随着股份公司利润的变动而变动，有经营参与权、盈余和剩余财产的分配权、优先认股权。优先股股票是一种股东有优先于普通股分红和优先于普通股资产求偿权的股票，其股息收益一般是事先确定的，但不能参与企业的经营管理，也没有像普通股股票持有者一样的认股权，尤其不能分享企业的高额利润。
4、信用与货币
信用与货币是两个不同的经济范畴。信用是一种借贷行为，是不同所有者之间调剂财富余缺的一种形式。货币是一般等价物，作为价值尺度，媒介商品所有者之间的商品交换。二者之间的关系必须用历史的眼光来考察。
信用与货币的关系经历了一个由相互独立发展到密切联系再到融为一体的过程。早期的信用与货币这两个范畴是独立发展的。从时间上考察，信用的出现比货币要早，当时的信用主要采用实物借贷方式，在很长时期内独立于货币范畴之外。从早期的实物货币直至足值的金属货币制度，货币的发展也长期独立于信用关系之外。可以说，资本主义制度形成之前，信用与货币二者虽有联系，但从主要方面看，是各自独立发展的。但是二者相互独立发展并不意味着否认二者之间的关系。在历史进程中，信用与货币的联系有着久远的历史，其密切联系表现在二者的相互促进发展之上。一方面，货币借贷的出现是信用获得更大发展的基本条件。货币借贷扩展了信用的范围，扩大了信用的规模。另一方面，信用也促进了货币形式和货币流通的发展。信用的出现发展了货币的支付手段职能，使货币能在更大范围内作为商品流通媒介。信用还加速了货币的流动，补充了金属货币数量的不足。可见，信用与货币是相互促进发展的。
信用
随着资本主义经济关系的确立，情况发生了本质的变化。在金属货币退出流通领域，实行不兑换信用货币制度条件下，信用与货币的关系进一步发展。在信用货币制度下，信用和货币不可分割地联系在一起，整个货币制度是建立在信用制度基础上的。从货币形式看，货币形式同时就是一种信用工具，货币是通过信用程序发行和流通的，任何信用活动都导致货币的变动。信用的扩张会增加货币供给，信用紧缩将减少货币供给；信用资金的调剂将影响货币流通速度和货币供给的结构。这样，当货币的运动和信用的活动不可分割地联给在一起时，则产生了由货币和信用相互渗透而形成的新范畴——金融。因此，金融是货币运动和信用活动的融合体。当然，在金融范畴出现以后，货币和信用这两个范畴依然存在。
5、信用风险
风险是指在信用交易的一方到期不能履约而给另一方造成损失的可能性。信用风险包括供应商风险和客户的风险，这里我们所指的信用风险主要是客户的信用风险。由于信用销售通常没有担保和抵押、质押等条件，因此赊销和预付等交易手段的使用在扩大收入的同时也产生了许多的失信问题，给企业带来了大量呆账、坏账，造成了严重的后果。
风险是客观存在的，究其原因有企业外部原因，也有企业内部原因。产生信用风险的外部原因包括宏观经济环境、行业状况、社会信用体系健全程度、贸易纠纷、客户的偿债能力、信用履约品质特征等；内部原因包括信息获取的及时性和完整性、客户信用及变动状况的评估与调整、企业内部人员的管理与控制、信用政策的制定与选择、应收帐款的全程管理监控以及信用管理体系的建立和完善程度等方面。
信用
在商事交易上，风险是不可避免的，也是难以规避的，是由企业建设的内因与外因共同造成。外因包涵下列因素：社会的发展程度、行业的演进、道德风气的建设等因素。这些外因往往影响企业的经营环境。内因包括下列情况：企业从业人员的素质、企业的内部管理制度、对于信用管理的认识与重视程度、客户关系的维护、利益相关者的保护，以及与之对应的信用应急处理策略。